Tercera en cinco meses, con la cual suma 32 mil 672 millones para financiar Pidiregas

Nueva colocación de certificados de Pemex en la bolsa: $14.6 mil millones

Desplaza a las más grandes empresas como emisor de deuda en el mercado mexicano

VICTOR CARDOSO

Petróleos Mexicanos (Pemex) anunció una nueva colocación de certificados bursátiles en la Bolsa Mexicana de Valores (BMV), la tercera en cinco meses, por 14 mil 672 millones de pesos.

Con esta nueva oferta la paraestatal habrá colocado un total de 32 mil 672 millones de pesos que serán destinados al financiamiento de los Proyectos de infraestructura productiva de impacto diferido en el registro del gasto, mejor conocidos como Pidiregas.

De esta forma Pemex se consolida como el principal emisor de deuda en el mercado mexicano, desplazando a las más grandes empresas privadas del país que hasta octubre del año pasado eran las únicas que realizaban estas operaciones.

La petrolera presentó la solicitud de inscripción correspondiente en el mercado de valores y recibió las autorizaciones tanto de la BMV como de la Comisión Nacional Bancaria y de Valores. La oferta se presentó hasta por 15 mil millones de pesos, recibió propuestas de inversionistas por 40 mil millones de pesos, pero sólo ejercerá 14 mil 672 millones.

En el contexto de una nueva estrategia de reconversión de deuda, Pemex comienza a dejar los mercados financieros internacionales y voltea hacia el mercado bursátil mexicano en busca de los recursos necesarios para su expansión y modernización.

En octubre de 2003 hizo su primera incursión en el mercado local con la colocación de 6 mil 500 millones de pesos, los cuales fueron inmediatamente adquiridos por los inversionistas. Tras la aceptación de esa oferta, la paraestatal volvió a realizar otra operación el 28 de enero de este año por un total de 11 mil 500 millones de pesos y ahora de nueva cuenta, pero por un monto más elevado (14 mil 672 millones).

Desde el pasado lunes el mercado de valores ya esperaba una nueva colocación de certificados bursátiles de Pemex. Incluso el presidente de la BMV, Guillermo Prieto Treviño, declaró ese día que se tenía identificada una operación que calculó en 40 mil millones de pesos.

Ayer la empresa manifestó que ''con esta emisión Pemex nuevamente establece una marca para emisiones corporativas en el mercado mexicano de deuda bursátil'' y precisó que los recursos obtenidos, como en las dos ocasiones anteriores, ''serán utilizados para fondear proyectos de infraestructura productiva de largo plazo, también denominados proyectos Pidiregas''.

La incursión de Pemex en el mercado mexicano de valores llevó incluso a que el gobierno federal, por medio de la Comisión Intersecretarial Gasto Financiamiento (CIGF), le autorizara, en octubre de 2003, ''el establecimiento de un vehículo financiero en territorio nacional con funciones similares a las del actual Pemex Proyect Funding Master Trust'', es decir, un organismo financiero como vehículo para impulsar las emisiones de bonos en el mercado bursátil nacional.

Con la nueva emisión de certificados bursátiles anunciada ayer, por sí sola Pemex tendrá una participación de 17.3 por ciento del saldo total de instrumentos de deuda colocados en la BMV, como certificados bursátiles, pagarés a mediano plazo, certificados de participación en deuda y obligaciones.